特に重要な用語は赤字で表示してあります。
■ 相対取引（あいたいとりひき）
外国為替市場では多くの取引が、「相対取引」で行われます。外国為替市場には、株式のように物理的な取引所がない（一部を除いて）為、売り手買い手が1対1の関係の中で、値段、数量、決済方法などの売買内容を決定する事になります。
■ アゲインスト
保持しているポジションを現在のマーケット・レートで評価した場合に、損失となる状態の事。
■ イフ・ダン・オーダー
新規オーダーを出す時に、同時にそのオーダーが成立した場合に、決済するレートをあらかじめ設定して、オーダーを出しておく手法です。あくまで新規オーダーが成立した場合にのみ、決済オーダーが有効となります。
■ インターバンク市場
銀行と銀行の間で取引が行われる市場のこと。外国為替市場で取引の中心的な役割で、外国為替市場といえば、一般的にはインターバンク市場を指します。取引はお互いが直接あるいはブローカーを介し、ロイター通信端末、電話、インターネットなどの通信回線を通じて行います。通常、東京、ロンドン、ニューヨークの3大市場を中心に、月曜日の早朝から土曜日の早朝まで24時間機能しています。銀行等金融機関、ブローカー、通貨当局から構成されています。
■ インディケーション
為替相場の気配値、参考レート。インディケーションとして提示されたレートでは取引できません。これに対し、実際に取引するレートをファーム・プライスといいます。
■ 売り持ち
ショートともいいます。レートが下落した場合に利益がでるポジションのこと。例えば、ドル・円取引においては、ドルを売っている（円を買っている）状態を、また、ユーロ・ドル取引においては、ユーロを売っている（ドルを買っている）状態。
■ 円高円安
円の価値が上昇し外貨の価値が下落する状態が円高であり、円の価値が下落し外貨の価値が上昇する状態が円安です。
■ 円転
外貨資金を円に換えること、またその円資金を運用すること。
■ オー・シー・オーオーダー
同順位の二つのオーダーを同時に出し、一つのオーダーが約定すると自動的に他方のオーダーがキャンセルされるオーダー手法。
■ オーバーシュート
相場が、あるチャート・ポイントを飛び越すような、想定外に大きな変動をすること。また、このような行き過ぎた相場展開。
■ オーバーナイト・オーダー
2日以上の取引日に亙り有効なオーダー。取引日が変わるので、成立する日に応じて資金受渡し日も変更になります。
■ オファー
プライスを提示する側の売りレート。提示される側から見れば買いレート。
■ 押し目
ディップともいいます。相場が上昇トレンドにある際に、価格が一時的、調整的に下がる局面のこと。
■ 外国為替公認銀行
「外国為替及び外国為替貿易管理法」下において、外国為替業務、両替業務を行うために、大蔵大臣の認可を受けた銀行のこと。
■ 買い持ち
ロングともいいます。レートが上昇した場合に利益がでるポジション。ドル・円の取引では、ドルを買っている状態。
■ ギブン
インターバンク市場で、買い手のレートで売り手が取引を成立させること。
■ 逆張り
相場が上昇している時に売り、下降している時に買うこと。
■ キャリートレード
低金利な通貨で資金を調達して、高金利な通貨で運用する手法。一般的には、金利差が拡大する場面ではキャリートレードは増加し、縮小する局面ではその巻き戻しが起こることが多い。
■ 金利リスク
価格が金利の変動によって、上昇したり下落したりするリスク。
■ クォート
取引相手に、取引できるレートを提示すること。
■ コンチネンタル・ターム
レートの表示法のひとつ。1米ドル＝115円というように、建値の式の左に1米ドルをおいて表示する方法。
■ 地合
相場の状況。
■ ショート・カバー
ショート・ポジションを持つ（売り持ちの）人が、買い戻しすること。
■ スクエア
SQと表示することもある。売りのポジションも買いのポジションもない状態。
■ スプレッド
ビッドとオファーの開きのこと。流動性が高い通貨のレートでは狭く、流動性の低い通貨では広くなることが多い。また、市場参加者が多く取引量が多い時間帯の方が、スプレッドは狭いと一般的に言われています。
■ スワップ・ポイント
2国通貨間の金利差を為替レートのポイントで表したもの。
■ ダン
取引が成立することをいう。原則、一旦成立した取引は取消しできません。
■ ツー・ウエイ・クォーテーション
取引相手にレートを提示する時、買値、売値の両方のレートを同時に提示すること。
■ 通貨ペア
交換を行う2国通貨の組み合せのこと。基準通貨をどちらにするかによって表示方法が変わります。
■ テイクン
外国為替市場で、売り手のレートで買い手が取引を成立させること。
■ TTBレート
電信買相場。金融機関の対顧客外貨買いレート。
■ デイ・オーダー
有効期限をその取引日のみと設定して出すオーダーの事。
■ デイ・トレーディング/トレード
ポジションを同じ取引日の内に決済する取引方法。
■ 仲値
毎日午前9時55分頃の外国為替市場の為替レートを基準にして各銀行が決定する対顧客取引レートの基準値となるレート。TTMレートともいう。
■ ナッシング・ダン
取引が成立しないこと。
■ ファーム・プライス
実際に取引するレートのこと。
■ フェイバー
保持しているポジションを現在のマーケット・レートで評価した場合に、利益となる状態のこと。
■ ヘッジ
外国為替取引において、現在もしくは将来発生する為替リスクを回避するため行う為替売買取引のこと。
■ ポジション
保有している売り買いの持ち高のこと。
■ ポジション調整
保有する持ち高減らすため、一部を決済すること。
■ ボラティリティ
価格の変動性、変動率。変動率には予想変動率と歴史的変動率があります。
■ ラリー
相場が下落トレンドにある時に、価格が一時的、調整的に上がる局面のこと。
■ リフティング・チャ-ジ
外貨取扱手数料。
■ レバレッジ
外国為替保証金は、梃子（てこ）の原理（レバレッジ効果）を使い、少額の資金に対し、数倍から数十倍の金額の取引を行います。大きなリターンを得ることが可能ですが、同様に大きな損失を被る可能性もあります。
■ ロス・カット
損失を確定するために保有するポジションを決済することをいう。
■ ロング
レートが上昇した場合に利益がでるポジション。
■ AUD
オーストラリア・ドル。ISOによって制定された通貨コード。
■ CAD
カナダ・ドル。ISOによって制定された通貨コード。
■ Close
市場の終値、引け値。
■ CHF
スイス・フラン。ISOによって制定された通貨コード。
■ CNY
中国人民元。ISOによって制定された通貨コード。
■ GBP
英国ポンド。ISOによって制定された通貨コード。
■ HKD
香港ドル。ISOによって制定された通貨コード。
■ JPY
日本円。ISOによって制定された通貨コード。
■ KRW
韓国ウォン。ISOによって制定された通貨コード。
■ SFR
スイス・フラン。
■ SGD
シンガポール・ドル。ISOによって制定された通貨コード。
■ THB
タイ・バーツ。ISOによって制定された通貨コード。
■ TWD
ニュー台湾ドル。ISOによって制定された通貨コード。
■ USD
米ドル。ISOによって制定された通貨コード。
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